2025年二季度以来，机构将目光聚焦于苹果产业链公司，一场密集的调研活动在立讯精密、京东方、领益智造、东山精密、欣旺达、蓝思科技、信维通信、安洁科技等60余家苹果产业链公司中展开。

数据显示，二季度以来，立讯精密、水晶光电、天准科技、深南电路、鹏鼎控股、京东方等16家苹果产业链公司均获得超100家机构调研。东山精密作为苹果iPhone电路板供应商，二季度以来，摩根大通证券、国信证券、招商证券等机构纷纷到访。东山精密表示，将把握AI创新周期带来的机遇，巩固高端软板及高频高速高密度硬板领域的技术优势。长城证券研报指出，AI手机带来的新一轮换机周期和单机FPC用量提升，将成为行业增长新机遇。

京东方作为苹果iPhone屏幕供应商，在6月3日接受嘉实基金调研时表示，公司已在柔性AMOLED领域构建起产能规模和技术优势，全面覆盖手机头部主要品牌客户，并积极布局车载、IT等中尺寸领域创新应用。

立讯精密作为苹果核心供应商，二季度以来吸引了易方达基金、嘉实基金、汇添富基金等753家机构调研。立讯精密表示，目前已有较全面的覆盖大客户产品品类，但秉持风险意识，持续在多元市场与品类中推进业务拓展。招商证券研报称，立讯精密有望保持中长期苹果业务稳健增长。

苹果语音助手AI功能却出现延迟推出情况。6月10日，2025苹果全球开发者大会开幕，苹果没有推出语音助手Siri的AI功能。苹果表示，这项工作需要更长时间才能达到高质量标准，期待在2026年分享更多相关信息。研究机构Counterpoint认为，安卓系统在生成式AI领域已取得先发优势，苹果与安卓之间的功能差距仍存。

尽管如此，机构依然看好苹果产业链发展机遇。兴业证券研报称，随着苹果推出更智能的Siri语音助手，iPhone有望迎来新一轮换机周期。国金证券研报表示，苹果iPhone将开启新一轮创新，iPhone 17系列有望在芯片AI能力提升、散热器件、FPC、电池及后盖等方面迎来升级及价值量提升。爱建证券认为，苹果预计2026年推出折叠屏手机，这将带来功能创新以及零部件价值提升。

领益智造作为苹果重要供应商，在接受机构调研时表示，AI技术的应用将加速智能终端全场景多种生态的融合，促使行业迎来新一轮创新和换机潮。机构密集调研苹果产业链，背后是对AI加持下新一轮换机潮的期待，苹果产业链公司能否把握这一机遇，值得市场持续关注。